M&Aの売却準備支援サービス

M&A売却準備支援サービス

数年後を目途に会社の売却をお考えで、今から何をすべきかをお知りになりたい場合
売却価格をできるだけ高めたいが、着手すべき順序が分からない場合
株主構成、許認可又は契約関係に不安があり、売却の支障となるかを確かめたい場合

M&A総合アドバイザーズでは、会社の売却に着手する前の段階から、売却の条件を整えるための準備を支援するサービスを提供しております。
M&Aの価格は、交渉に入ってから短期間で動かせるものではなく、その多くは、それ以前の収益構造の整え方、資料の整い方、株主構成及び契約関係の整理によって定まります。売却を決断される前の段階から御相談いただくことで、選択できる手段が広がります。

なぜ準備の段階が価格を左右するのか

買主候補企業は、対象会社の正常収益力を基礎として価格を検討いたします。一時的な損益、経営者個人に関する費用、実態と異なる資産の計上などが混在したままの決算書では、買主候補企業が正常収益力を読み取ることができず、保守的な評価とならざるを得ません。
また、株主名簿が整っていない、主要な契約書に支配権の変動に関する条項がある、許認可の名義が個人になっているといった事情は、価格の交渉以前に、取引そのものの障害となる場合がございます。
これらは、いずれも売却の直前に短期間で整えられるものではございません。準備の期間を確保することが、条件の改善に直結いたします。

準備の期間による取組みの違い

準備の期間	主な取組み
3年程度前から	収益構造の整理、経営者個人と会社との資産及び費用の分離、主要な契約書の整備、許認可の名義及び有効期間の確認、株主名簿の整備
1年程度前から	正常収益力への調整の下準備、開示する資料の整備、取引先及び従業員への影響の見極め、分散した株式の集約の要否の検討
6か月程度前から	会社概要書に用いる資料の準備、買主候補企業から想定される質問への回答の整理、秘密保持の体制の確認

上記は一般的な目安でございます。会社の規模、業種、株主構成及び許認可の有無によって、要する期間は異なります。